基因测序仪与配套试剂构成封闭系统，不同品牌测序仪之间试剂、耗材无法通用，用户一旦选定平台便被单一供应商锁定。在知识产权与专利保护作用下，议价能力与利润向试剂耗材环节集中：Illumina 财报口径下，平均一台 NovaSeq 系列测序仪可拉动约 120 万美元耗材试剂收入，2021 年其测序板块耗材与仪器收入比例约为 4:1，仪器收入增速已放缓，主要增长来源转向耗材试剂。
封闭系统如何锁定用户
由于测序原理不同，每家厂商的测序仪之间对应的测序试剂、耗材并不能通用。这意味着用户在采购仪器后，后续试剂消耗只能向原厂采购，转换成本高、替代路径少。与试剂环节的封闭形成对照的是，建库、样本预处理、测序后生信数据分析等环节均是开源的，用户在这些环节仍有选择空间。
议价能力与价格传导
封闭系统叠加专利壁垒，使行业内先发公司能够在测序试剂及耗材环节长时间赚取大量利润。从收入结构看，仪器收入增速放缓、耗材试剂收入持续增长，说明产业链的利润重心并不在一次性售出的仪器，而在持续消耗的试剂耗材。价格传导由此沿产业链向上游集中：下游服务商面对的是难以替换的耗材成本，议价空间有限。
市场规模与格局参照
据 BCC Research 数据，全球基因测序市场规模由 2010 年的 24 亿美元增长至 2019 年的 156 亿美元；国内由 2010 年的 7 亿人民币增长到 2019 年的 110 亿人民币。据 Markets and Markets 数据，全球测序仪及耗材市场预计 2030 年达 245.8 亿美元，中国预计达 303.9 亿元人民币。格局方面，Illumina 凭借技术优势成为全球市场龙头；华大智造的技术源头来自收购的美国公司 CG，是中国唯一、全球仅三家能够自主研发并量产临床高通量基因测序仪的企业，已形成以“DNBSEQ 测序技术”“规则阵列芯片技术”“测序仪光机电系统技术”为代表的核心技术体系。
常见问题
为什么测序试剂耗材不能跨品牌通用？
因为各厂商测序原理不同，测序仪与配套试剂构成封闭系统，试剂与耗材并不通用。用户选定某一平台后，后续耗材采购即被该供应商锁定。
产业链议价能力主要掌握在谁手里？
主要掌握在测序试剂及耗材环节的先发厂商手中。封闭系统与专利保护使其能够长期获取利润，而仪器收入增速放缓、耗材试剂成为主要增长来源，进一步印证了这一结构。
建库和生信分析环节也是封闭的吗？
不是。建库、样本预处理、测序后生信数据分析等环节均是开源的，封闭性主要体现在测序试剂与耗材环节。