海外锂电产能规划已超过2TWh，这一庞大的扩产计划将直接拉动锂电设备市场的需求。根据行业数据，锂电设备中前段设备价值量占比接近40%，中段和后段分别约占31%和30%。随着海外电池厂和新兴厂商加速建设，设备市场规模的增长空间十分可观。
海外扩产计划与设备需求规模
根据摩根士丹利研报，2021年之后海外锂电产能的扩产计划总计超过2TWh。这一规划主要来自OEM厂商、国内出海厂商、新兴厂商以及成熟海外厂商。设备投资额通常与产能规模直接挂钩，前段设备作为价值量最大的环节（约39%），将受益最为明显。其中涂布机是前段最核心的设备，价值量约占前段的20%。
OEM与新兴厂商的扩产节奏差异
不同厂商的扩产节奏对设备需求拉动存在差异。以韩系电池厂（如LG、SKI、SDI）为代表的成熟海外厂商，前段设备主要由韩国和日本企业供应。而新兴厂商如Northvolt、InoBat Auto等，则更多引入中国设备商。例如，Northvolt的前段设备由CIS供应，中后段则引入了先导智能等中国企业。这种差异意味着，中国设备商在海外市场的渗透率仍有较大提升空间。
前段设备国产替代的机遇
在前段设备领域，国内厂商正加速追赶。从涂布机产品性能对比看，先导智能和赢合科技在涂布速度、涂布宽度、基材厚度和涂布精度等关键指标上已全面超越韩系厂商PNT和CIS。虽然日系平野在最大连续涂布速度上仍领先，但国内厂商凭借巨大的研发投入，正在缩小差距。在海外客户拓展方面，赢合科技已为法德合资电池品牌ACC提供前段设备，璞泰来则为特斯拉供应涂布机，显示出国产设备在海外市场的竞争力。
常见问题
海外2TWh产能规划主要来自哪些厂商？
这一规划涵盖OEM厂商（如特斯拉、大众）、国内出海厂商（如宁德时代、蜂巢能源）、新兴厂商（如Northvolt、FREYR Battery）以及成熟海外厂商（如LG、SKI、SDI）。其中，大众的规划产能约370GWh，特斯拉约165GWh，LG化学约280GWh。
前段设备中哪个环节价值量最高？
涂布机是前段最核心的设备，价值量约占前段的20%，搅拌机约占7%，辊压机约占9%，模切机约占3%。涂布机负责将电极浆料涂覆在铜箔或铝箔上，是决定电极质量的关键环节。
国内设备商在海外市场的拓展现状如何？
国内设备商在前段设备的海外渗透率相对中后段较低，但正在快速突破。赢合科技已进入ACC供应链，璞泰来为特斯拉提供涂布设备，先导智能则为Northvolt和InoBat Auto供应中后段设备。随着国内厂商在研发上的持续投入，产品性能已超越韩系厂商，与日系厂商的差距也在缩小。