**舜宇光学镜头月产能已达8kk（国内6kk、越南2kk），模组端目前仅约50万个/月、计划扩至2kk，镜头与模组之间的产能落差，正是ADAS摄像头模组国产替代当前最值得关注的环节。**模组扩产有助于降低对海外模组环节的依赖、提升自主可控水平，但产能爬坡与实际出货之间仍存在差距，自主可控程度需结合后续量产落地情况观察。

镜头强、模组弱：国产替代的结构性落差

在ADAS摄像头产业链中，国内厂商主要围绕舜宇光学、联创电子、欧菲光三家原消费电子厂商展开。其中舜宇光学在手机时代即保持领先，在车载领域同样具备较强的规模基础，其镜头月产能8kk，其中国内6kk、越南2kk，已具备全球规模。

但模组环节的产能明显偏小。舜宇光学模组月产能目前约50万个，计划扩至2kk。镜头与模组之间的这一落差，说明国产替代在光学镜头环节推进较快，而模组环节仍有较大提升空间。

扩产对自主可控意味着什么

模组是ADAS摄像头的成品交付环节，直接对应下游车企与方案商。模组产能从50万个/月扩至2kk，意味着国内厂商在成品端的供给能力将明显增强，有助于减少对海外模组供应商的依赖。

从客户结构看，舜宇光学的客户既包括奔驰、宝马、雷克萨斯等传统车企，也包括理想L9、比亚迪、特斯拉等。特斯拉HW4.0平台的13颗500万像素摄像头中，8颗由联创电子供应、5颗由舜宇光学提供，但模组订单交给了三星电机——镜头由国内厂商供应、模组由海外厂商承接，正说明模组环节是当前国产化相对薄弱的一环。模组扩产正是对这一短板的直接补强。

差距仍在：产能不等于出货

需要客观看待的是，产能规划与实际出货之间存在差距。资料明确提示，上述产能为感知类与成像类之和，两类摄像头在单价与毛利率上相差极大，实际含金量需对应具体供应链来看。

此外，扩产计划能否按期爬坡、下游定点能否同步落地，都会影响国产替代的实际进度。因此，模组扩产对自主可控的提升作用方向明确，但程度仍需以实际量产和交付情况为准。

常见问题

舜宇光学扩产到2kk，是否意味着ADAS摄像头模组已实现自主可控？

不能直接等同。2kk是模组月产能的扩产目标，反映的是供给能力的提升，而自主可控还取决于产能爬坡、客户定点与实际出货。镜头端8kk的规模已具备基础，模组端仍处于补强阶段。

为什么镜头产能高、模组产能低，会被视为国产替代的关键问题？

因为模组是直接交付给车企和方案商的成品环节。特斯拉HW4.0的案例中，镜头由国内厂商供应、模组订单却给了三星电机，说明成品环节的国产化程度相对不足，模组扩产正是针对这一环节。

国内ADAS摄像头厂商的竞争格局如何？

舜宇光学实力较为雄厚，从手机时代延续领先；联创电子是ADAS摄像头较大的受益者，从联合特斯拉起步逐步建立品牌；欧菲光则更偏向困境反转的题材博弈。三家在产能与客户结构上各有侧重。