独立GPU之所以成为AI训练时代的增量市场，核心在于其架构天然适配大规模并行计算：与CPU擅长串行处理单个复杂任务不同，GPU集成了大量小型处理器，更适合对密集数据进行并发运算，因而被广泛应用于挖矿、AI训练等场景。从产品形态看，独立GPU一般封装在独立显卡电路板上、使用专用显示存储器，性能更高，主要用于需要大量并行计算的领域，属于增量市场；集成GPU通常与CPU共用一块芯片、共享系统内存，多由CPU厂商生产，主要承担传统图像显示功能，属于存量市场。在服务器端，由于专业图形处理与深度学习对性能要求较高，GPU以独立形态为主。与此同时，信创国产化带来了替换需求，使国产独立GPU获得新的成长空间。

独立GPU与集成GPU：增量与存量的分野

理解独立GPU的市场逻辑，先要区分两类产品形态。独立GPU性能由GPU性能与显存带宽共同决定，代价是系统功耗与发热量较大；集成GPU兼容性强、功耗低、发热量小，但性能低于独立GPU。应用场景上，服务器GPU以独立GPU为主，PC则视用途可搭载独立或集成GPU，通常采用集成GPU，移动端主要采用集成GPU。竞争格局方面，集成GPU市场主要由英特尔主导，其占全球PC GPU出货量的比例保持在60%-70%之间；独立GPU市场则由英伟达占据绝对领导地位，市场份额常年在75%-80%之间，AMD市占率约20%。也就是说，GPU市场虽保持较高增速，真正的玩家集中在英特尔、英伟达、AMD等少数海外巨头。

信创为何成为增长新变量

GPU的国产化比CPU更为紧迫。一方面，GPU基本需要完全自研，不像CPU有X86、ARM这类半成品框架可供学习使用，且国内GPU人才远少于CPU人才，国产难度更大；另一方面，高端GPU芯片出口管制使供应链不确定性上升。目前国内做独立GPU的公司不少，但真正做出实物的只有景嘉微和中船709所，其余多数厂商仍处于研发或流片阶段，距离商用尚有较大距离。其中，景嘉微GPU底层技术全部自研，产品推出更早、成熟度更高，其2021年发布的9系产品性能已可对标英伟达2016年的水平，官方表述为足够满足信创要求，并已与国内主要CPU和操作系统厂商完成适配。市场推广上，GPU并非信创强制要求而只是推荐，早期整机厂商更倾向成熟且便宜的AMD产品；2020年下半年起受国际因素影响AMD无法供货，整机厂商转向国产GPU，而当时有成熟产品的只有景嘉微，其订单数自此高速增加。

常见问题

独立GPU和集成GPU的核心区别是什么？

独立GPU封装在独立显卡电路板上、使用专用显示存储器，性能更高但功耗和发热更大，主要用于人工智能、挖矿等需要大量并行计算的增量市场；集成GPU与CPU共用芯片、共享系统内存，多由CPU厂商生产，功耗低但性能较低，主要承担传统图像显示，属于存量市场。

为什么服务器端以独立GPU为主？

服务器GPU需要承担专业图形处理、深度学习等应用，对性能要求比较高，因此以独立GPU为主。这也意味着AI训练等并行计算需求的扩张，会直接体现在独立GPU这一增量市场上。

信创给国产GPU带来了什么机会？

GPU并非信创强制要求，只是推荐，早期国产产品面临成熟海外产品的竞争。随着国际因素导致海外供货中断，整机厂商只能转向国产GPU，而当时具备成熟产品的厂商有限，国产独立GPU由此获得替换需求带来的市场空间。