三天法则是一种动态调整止损位的方法，核心逻辑是：每次股价形成新的短线底部后，先等待三天确认，再将止损位上移至该底部下方一定距离。这样做既能保护已有利润，又避免过早被震出趋势。
三天法则的操作步骤
第一步：识别短线底部。短线底部指股价在一段下跌后出现的最低点，随后开始反弹。这个底部可以是单日低点，也可以是连续几天的窄幅整理区间。判断标准是：价格从该低点回升，且后续不再跌破它。
第二步：等待三天确认。从底部形成后的第一个交易日开始计算，连续三天收盘价都高于底部当日的最高价。三天法则的确认条件正是：连续三个交易日的价格区间（最高价）均高于底部当日的高点。如果三天内有一天收盘价低于底部当日最高价，则确认失效，需要重新寻找新的底部。
第三步：上移止损位。确认有效后，将止损位设置在该底部下方约6%的位置（具体比例可根据个人风险承受能力调整，常见范围在5%-8%）。例如底部价格为100元，止损位就设在94元。
第四步：重复过程。随着股价上涨，每次出现新的短线底部并满足三天法则，就继续将止损位从新底下方上移。止损位只会上移，不会下移，从而锁定越来越多的利润。
关键注意事项
适用于趋势跟踪。三天法则最适合处于上升趋势的股票，不适用于横盘震荡或下跌趋势。在熊市中，可以将逻辑反过来——每次反弹高点形成后，用三天法则确认并下移止损位，同样能控制亏损扩大。
确认条件不可省略。三天法则的核心是过滤虚假突破。如果股价刚创新高就立刻上移止损，容易被短线回调触发止损。等待三天确认，能让止损位更可靠。
止损位不是固定6%。6%只是常见参考值，实际应用时需根据个股波动率调整。波动大的股票可以放宽到8%-10%，波动小的可以缩窄到3%-5%。
总结
三天法则通过“识别底部→三天确认→上移止损→重复”的循环，让止损位随股价上升逐步上移，实现利润保护。关键在于严格遵守确认条件，并根据个股特性灵活调整止损距离。
常见问题
三天法则是否适用于期货或外汇？
适用。三天法则本质是时间确认机制，任何有连续交易数据的品种都可使用。但期货和外汇杠杆高、波动大，建议将止损距离适当放宽，例如8%-12%。
如果股价在三天确认期间回调怎么办？
若三天内某日收盘价低于底部当日最高价，则确认失效。此时应继续观察，等待新的底部形成后再重新应用法则，不要强行上移止损位。
止损位可以设置在均线或布林带等指标上吗？
可以，但三天法则更强调价格行为本身。如果结合均线，建议将均线位置作为辅助参考，最终止损位仍以底部下方固定距离为准，避免指标滞后导致止损过近。